白跑了一天的沈飞巧遇了凌霜和唐顺之,得知他们两人有渠道搞到军火,安生开口请帮忙,凌霜爽快地答应了。李梓牧找到李梓杭,直截了当地对他提出要得到日军化学原料的情报,李梓杭说自己接触不到这些资料,李梓牧又闹着要去档案室,李梓杭只好答应他把一些档案拿到办公室让他慢慢看。唐顺之二人找到黑帮军火商,对方狮子大开口惹怒了凌霜,用枪逼住了黑帮老大,强迫他答应用一半的价钱成交。黑帮老大愤愤地离开茶楼,在外等候的沈飞见机跟踪过去,也是怕他们动什么手脚。沈飞一路留下暗记,跟着几人到了他们的隐蔽所在。沈飞在墙角偷听,得知黑帮老大气恼无比,要把唐顺之是军统的消息透露给日本人,沈飞回到大街正碰到追着暗记来找他的凌霜等人,把情况一说,众人一致认为要给黑帮一点儿教训。几个人来到黑帮的驻地,外面的两个看守轻而易举地解决掉,沈飞从二楼翻了上去,凌霜和唐顺之实在一楼门口,黑帮老大阿诚听到外面的动静刚要跑,被唐顺之用枪顶在了脑袋上。凌霜说他要当汉奸死有余辜,阿诚赌咒发誓说再也不敢了,还要把军火免费奉上,凌霜说钱不会少给,下次要敢出卖直接杀。李梓牧在李梓杭的办公室里翻了半天档案,终究没发现什么问题,说以后还要来打扰,李梓杭哭笑不得。得到暗线通报的栗原来到了物资处,径直来到李梓杭办公室,却在门口听到兄弟两个为了家族生意的事情在争吵。栗原进到里面,正碰到冲出门口的李梓牧,栗原假装安慰,又暗暗看了李梓杭堆在办公桌上的公司文件才肯相信。军统和黑帮的生意做完了,钱也没少,但是阿诚却不肯罢休,他还是打算借机投靠日本人。军火的问题解决了,但下一步的行动依然令人困惑,李梓牧此行只发现了大量目的不明的消毒水。唐顺之决定独自去锻压厂再调查一番,凌霜让他注意安全。黑帮老大阿诚到底没咽下这口气,将军统和他们做军火交易的消息报告给了栗原。唐顺之在锻压厂外遇到救过他命的孙老板,孙老板告诉他有一条可以进入工厂里面的暗道。李梓牧回到家,大嫂张静秋劝他和上官结婚,把李梓牧吓得忙说有事,掉头跑出了家门。阿诚死心塌地投靠了日本人,领着几个兄弟在大街上到处遛,寻找军统的人。唐顺之找到沈飞,说想要去调查锻压厂,希望得到他的帮助,沈飞应允了。凌霜来到咖啡店与人交头,但没想到的是,她在大街上被阿诚认出,特高课的大批特务正闻讯赶来。